В основе сюжета - жестокая и прекрасная принцесса Турандот. Она ненавидит всех мужчин и дает им невыполнимую задачу: разгадать три ее загадки. Не справишься - лишишься головы. Многие принцы уже поплатились жизнью, пока в Пекине не появился загадочный незнакомец. Это изгнанный принц Калаф, который, увидев портрет Турандот, теряет голову в прямом и переносном смысле. Он решает бросить вызов судьбе и самой принцессе.
Несмотря на отчаянные уговоры верных слуг, Калаф звонит в гонг, объявляя о своем вызове. Перед лицом жестокой красавицы он с блеском разгадывает все три загадки, повергая Турандот в шок. Униженная принцесса умоляет отца не отдавать ее чужестранцу. Тогда Калаф делает свой ход: он предлагает Турандот отгадать его имя до рассвета. Если ей это удастся, он готов умереть. Эта ночь становится проверкой не только для гордой принцессы, но и для самого Калафа, чья тайна может стоить жизни не только ему, но и тем, кто его знает.